Lightyear

Oleme ka ise Lightyeari kasutanud enda investeeringute jaoks ning meie jaoks on selle suurim tugevus just lihtsus. Me ei otsi investeerimisplatvormilt kümneid professionaalsetele kauplejatele mõeldud funktsioone, vaid kohta, kus saaks mugavalt pikaajaliselt ETFidesse ja aktsiatesse investeerida ning enda portfellil silma peal hoida.

Selles Lightyeari arvustuses vaatamegi lähemalt, mida Lightyear praegu pakub, millised on selle tasud, kuidas toimib Lightyeari investeerimiskonto, kui turvaline platvorm on ning millised puudused tasub enne konto avamist läbi mõelda.

Mis on Lightyear?

Lightyear on investeerimisplatvorm, mille kaudu saab investeerida näiteks aktsiatesse ja börsil kaubeldavatesse fondidesse ehk ETFidesse. Lisaks on platvormile aja jooksul lisandunud teisigi võimalusi, sealhulgas rahaturufondid ja krüptovarad.

Eesti investori jaoks on Lightyeari juures oluline seegi, et Lightyear Europe AS on Eestis registreeritud investeerimisühing ning tegutseb Finantsinspektsiooni järelevalve all. Finantsinspektsioon väljastas ettevõttele investeerimisühinguna tegutsemiseks loa 2022. aastal ning Lightyear Europe AS on jätkuvalt Finantsinspektsiooni litsentseeritud investeerimisühingute nimekirjas.

Lightyeari saab kasutada nii telefonirakenduse kui ka veebibrauseri kaudu. Meie arvates on just kasutajaliides üks põhjuseid, miks Lightyear võib algajale olla meeldivam kui mõni professionaalsele investorile või aktiivsele kauplejale suunatud platvorm.

Kõik on üsna loogiliselt üles ehitatud ning aktsia või ETF-i leidmiseks ja ostmiseks ei pea läbima kümmet erinevat menüüd.

Samas ei tähenda lihtsus seda, et Lightyear sobib ainult algajatele. Kui eesmärk on ehitada pikaajalist investeerimisportfelli ja osta näiteks iga kuu samu ETFe, pole paljudel investoritel keerulisemaid funktsioone üldse vaja.

Lightyeari tasud

Investeerimisplatvormi valides on tasud meie jaoks üks olulisemaid asju, mida vaadata. Eriti siis, kui investeerida regulaarselt väiksemaid summasid.

Kui näiteks iga kuu investeerida 200 või 300 eurot ning maksta iga ostu eest mitu eurot teenustasu, muutub see protsentuaalselt juba päris märgatavaks kuluks.

Lightyeari üks suurimaid eeliseid on see, et ETFide ostmisel ja müümisel Lightyear eraldi tehingutasu ei võta. Samuti puudub ETFide hoidmise eest Lightyeari-poolne custody ehk hoidmistasu. ETF-il endal võib loomulikult olla fondivalitseja poolt määratud aastane haldustasu ehk TER, kuid see ei ole Lightyearile makstav teenustasu.

Lightyeari hinnakiri näeb 2026. aasta augustis peamiste tehingute puhul välja järgmine:

Lightyeari praegune ametlik hinnakiri kinnitab muu hulgas ETFide tasuta tehingud, 0,35% valuutavahetustasu, 0,6% kiire sissemakse tasu ning 0,45% krüptotehingute tasu.

Tasude puhul tasub pöörata tähelepanu valuutale. Kui sul on eurod ja ostad dollarites noteeritud aktsiat, tuleb raha kõigepealt dollariteks vahetada ning selle eest rakendub valuutavahetustasu.

Lightyear võimaldab samas hoida eraldi EUR, USD ja GBP saldot. See tähendab, et näiteks dollarites saadud raha ei pea iga tehingu järel automaatselt tagasi eurodesse konverteerima.

Meie arvates paistab Lightyear kõige paremini silma just siis, kui eesmärk on regulaarselt ETFidesse investeerida. 0-eurone ETFide tehingutasu tähendab, et ka näiteks 100- või 200-euroste regulaarsete ostude tegemisel ei söö fikseeritud teenustasu ebamõistlikult suurt osa investeeringust ära.

Millesse saab Lightyearis investeerida?

Lightyear ei ole enam lihtsalt rakendus, kust saab mõnda USA aktsiat osta. Instrumentide valik on aastatega päris palju kasvanud ning platvormi enda andmetel on saadaval tuhandeid aktsiaid, ETFe ja teisi investeerimistooteid.

Meie jaoks on Lightyeari puhul kõige olulisemad ETFid. ETF võimaldab ühe ostuga investeerida korraga paljudesse ettevõtetesse. Näiteks S&P 500 indeksit järgiv ETF annab ligipääsu ligikaudu 500 suurele USA ettevõttele, samas kui mõni ülemaailmne indeksfond hajutab investeeringu veel märksa laiemalt.

Lightyearist leiab erinevaid S&P 500, MSCI Worldi, Nasdaq 100 ja teiste indeksite jälgimiseks mõeldud ETFe ning samuti erinevatele sektoritele või teemadele keskenduvaid fonde.

Lisaks ETFidele saab osta üksikute ettevõtete aktsiaid. See tähendab, et kui tahad indeksfondide kõrvale omada näiteks konkreetseid USA või Euroopa ettevõtteid, saab suure osa portfellist hoida ühes kohas.

Lightyear pakub ka Baltikumi väärtpabereid. Eesti residendist ja kodanikust kasutajal on teatud Baltikumi instrumentide puhul võimalik valida nominee-konto asemel individuaalkonto lahendus. Seetõttu ei näe me Lightyeari ainult välismaiste ETFide ostmise äpina. Tavainvestori jaoks saab seal juba üsna suure osa investeerimisportfellist üles ehitada.

Lightyear Savings ja raha pealt teenitav tootlus

Lightyearis ei pea kogu raha tingimata kohe aktsiatesse või ETFidesse investeerima. Platvorm pakub ka rahaturufondidel põhinevaid lahendusi, mille kaudu on võimalik teenida tootlust rahalt, mida sa hetkel aktsiaturule panna ei soovi.

See võib olla mugav näiteks juhul, kui oled kandnud Lightyeari suurema summa, kuid plaanid selle järgmiste kuude jooksul järk järgult investeerida.

Üks asi peab siin siiski selge olema: rahaturufond ei ole sama asi mis pangahoius.

Raha investeeritakse fondi ning selle väärtus ja tootlus võivad muutuda. Tegemist on üldjuhul madala riskiga investeerimistootega, kuid seda ei tohiks käsitleda garanteeritud pangaintressina.

Samuti võivad pakutavad tootlused ajas muutuda, mistõttu soovitan alati vaadata Lightyeari rakendusest hetkel kehtivat tootlust, mitte lähtuda mõnest aasta tagasi avaldatud artiklist.

Lightyear investeerimiskonto

Meie hinnangul on Lightyeari üks olulisemaid arenguid Eesti kasutajate jaoks investeerimiskonto võimalus. Investeerimiskonto süsteemi suur eelis on see, et iga kasumiga tehtud müügitehingu järel ei teki kohe tulumaksukohustust. Üldistatult tekib maksukohustus siis, kui investeerimiskontolt välja võetud summa hakkab ületama sinna tehtud sissemakseid.

See võimaldab teenitud kasumi uuesti investeerida ilma, et peaks vahepeal iga kasumliku tehingu pealt tulumaksu tasuma. Lightyear kirjeldab oma investeerimiskontot samal põhimõttel. Veel olulisem on see, et Lightyeari investeerimiskonto andmeid saab saata otse Maksu- ja Tolliametile.

See ei ole ainult Lightyeari enda väide. Ka Maksu- ja Tolliamet toob oma investeerimiskonto juhendis Lightyear Europe AS-i eraldi välja ning märgib, et Lightyearist saab saata investeerimiskonto raporti tuludeklaratsioonile andmete kandmiseks.

Lightyeari enda süsteemis käib raporti saatmine maksudeklaratsiooni jaoks läbi vastava tax reporting funktsiooni.

Meie arvates eemaldab see ühe varem välismaiste investeerimisplatvormidega kaasas käinud suure ebamugavuse. Madalatest teenustasudest pole palju kasu, kui iga aasta tuleb pärast ise kümneid tehinguid Excelis kokku arvutada.

Lightyear on selles osas Eesti investorile oluliselt mugavamaks muutunud. Kui sa investeerimiskonto süsteemi ei kasuta, pakub Lightyear Eesti maksuresidendile ka tavakonto tehinguinfo EMTA-sse saatmise võimalust, kuid tavakonto ja investeerimiskonto maksustamine on erinev.

Maksuküsimuste puhul tasub enda konkreetne olukord alati üle kontrollida EMTA juhenditest või maksuspetsialistiga.

Kas Lightyear on turvaline?

Investeerimisplatvormi juures on madalatest tasudest olulisemgi küsimus see, mis saab sinu rahast ja väärtpaberitest juhul, kui platvormiga midagi juhtub.

Lightyear Europe AS ei ole mingi tundmatu välismaine ettevõte, mille tegevuse üle Eesti investoril puudub ülevaade. Tegemist on Finantsinspektsiooni tegevusloaga investeerimisühinguga. Finantsinspektsiooni registris on Lightyear Europe AS litsentseeritud Eesti investeerimisühinguna.

See muidugi ei tähenda, et investeerimine muutuks riskivabaks. Kui ostetud ETF või aktsia langeb 30%, ei hüvita seda sulle Lightyear ega riik. Investeerimiskaitset ei tohi segamini ajada kaitsega turulanguse vastu.

Platvormi turvalisuse hindamisel on oluline ka see, kuidas kliendi vara hoitakse ning millised investorikaitse reeglid rakenduvad. Enne suuremate summade investeerimist soovitame Lightyeari enda vara hoidmise ja investorikaitse tingimused kindlasti läbi lugeda, sest kaitse võib sõltuda sellest, millise vara ja konto tüübiga on tegemist.

Meie isiklikult ei näe Lightyeari puhul turvalisust põhjusena, miks platvormi vältida. Pigem on meie jaoks oluline, et tegemist on Eestis reguleeritud investeerimisühinguga ning mitte lihtsalt mõne tundmatu offshore börsiga.

Lightyear ja krüpto

Lightyear on lisanud platvormile ka krüptovarad. Seega saab sama rakenduse kaudu osta näiteks krüptot ilma eraldi krüptobörsi kontot avamata.

Tehingutasu on praeguse hinnakirja järgi 0,45%.

Meie jaoks ei oleks see siiski peamine põhjus Lightyeari kasutamiseks.

Kui eesmärk on lihtsalt omada väikest kogust Bitcoini või muud krüptovara enda investeerimisportfelli kõrval, siis võib Lightyeari lahendus olla mugav. Inimesele, kes tegeleb krüptoga aktiivsemalt, tahab kasutada enda wallet’it või liigutada krüptovarasid erinevate platvormide vahel, on spetsiaalne krüptobörs tõenäoliselt parem lahendus.

Samuti tasub krüpto puhul maksustamisele eraldi tähelepanu pöörata. Lightyear ise märgib, et krüptovarade müügist saadud kasum võib sõltuvalt kasutaja maksuresidentsusest olla maksustatav.

Lightyeari kasutuskogemus

Meie jaoks on Lightyeari üks suurimaid eeliseid see, et platvorm ei tekita tunnet, nagu peaks enne esimese ETF-i ostmist läbima investeerimispanganduse kursuse.

Portfell on kohe arusaadavalt nähtav, investeeringuid saab nime või sümboli järgi otsida ning ostuprotsess on lihtne.

See võib tunduda väike asi, kuid pikaajalise investeerimise puhul on mugavusel päris suur roll. Kui sul on plaan iga kuu palgapäeval osa rahast investeerida, siis mida vähem ebavajalikke samme selleks vaja on, seda lihtsam on seda harjumust aastaid jätkata.

[Siia soovitan lisada enda Lightyeari portfelli ekraanipildi]

Oleme ise Lightyeari kasutanud eelkõige investeerimisportfelli hoidmiseks ja meile meeldib, et seal saab ühe pilguga näha portfelli väärtust ning erinevate investeeringute liikumist.

Aktiivse päevakaupleja jaoks võib Lightyear olla isegi liiga lihtne. Meie ei pea seda aga puuduseks, sest meie investeerimisstiili puhul ei ole vaja kümned tehnilise analüüsi tööriistad, optsiooniketid ja muud professionaalse kauplemise funktsioonid vajalikud.

Millised on Lightyeari puudused?

Ükski investeerimisplatvorm ei ole ideaalne ning ka Lightyearil on asju, mida tasub enne konto avamist arvesse võtta.

Kõige selgem piirang võrreldes näiteks Interactive Brokersiga on investeerimisvõimaluste ulatus. Lightyeari valik on tavainvestori jaoks juba päris suur, kuid professionaalse või väga aktiivse investori jaoks ei ole see sama universaalne tööriist nagu IBKR.

Ka valuutavahetus pole tasuta. 0,35% ei ole tohutu tasu, kuid suuremate summade puhul hakkab see juba rolli mängima. Kui investeerid peamiselt eurodes noteeritud ETFidesse, pole see probleem nii oluline.

Euroopa aktsiate puhul tuleb samuti vaadata konkreetse turu tehingutasu. Tasuta ETFid ei tähenda seda, et kõik Lightyearis tehtavad tehingud on tasuta. USA aktsiatel, Euroopa aktsiatel, valuutavahetusel ja krüptol on oma hinnakiri.

Meie jaoks pole ükski neist puudustest piisavalt suur, et Lightyeari mitte kasutada, kuid neid on oluline arvustuses mainida. Investeerimisplatvorm tuleks valida selle põhjal, mille jaoks sul seda tegelikult vaja on.

Lightyear vs LHV

Eesti investor võrdleb Lightyeari ilmselt kõige sagedamini LHV-ga.

Neil kahel on tegelikult natuke erinev tugevus. LHV on täispank, kus saab hoida enda igapäevast pangakontot, investeerimiskontot, pensionifonde ja väärtpabereid ühes ökosüsteemis. Lightyear keskendub palju kitsamalt investeerimisele.

Kui eesmärk on lihtsalt regulaarselt ETFidesse investeerida, siis on Lightyeari tasuta ETFide ostmine väga atraktiivne.

Näiteks LHV Kasvukonto puhul rakendub Lightyeari avaldatud võrdluse järgi fondiosakute ostmisele 0,5% ostutasu ning portfellile kuine haldustasu vastavalt LHV hinnakirjale. Lightyeari ETFide ostu- ja hoidmistasu on seevastu 0 €. Konkreetseid tasusid tasub enne otsuse tegemist alati kontrollida mõlema ettevõtte hetkel kehtivast hinnakirjast.

LHV eelis on aga see, et kogu pangandus ja investeerimine võib olla ühes kohas. Mõni inimene on valmis selle mugavuse eest natuke rohkem maksma.

Meie vaataks valikut pigem nii: kui tahad võimalikult lihtsat ja odavat kohta ETFide ostmiseks, siis on Lightyear väga tugev variant. Kui tahad kogu finantselu ühe Eesti panga alla koondada, võib LHV olla mugavam.

Kellele Lightyear kõige paremini sobib?

Meie arvates sobib Lightyear eelkõige inimesele, kes tahab pikaajaliselt investeerida ega soovi iga ETF-i ostu eest mitu eurot teenustasu maksta. See on eriti hea variant regulaarseks investeerimiseks. Kui kannad näiteks iga kuu Lightyeari 200, 500 või 1000 eurot ja ostad selle eest mõnda laiapõhjalist ETF-i, siis on kogu protsess väga lihtne.

Samuti muudab Lightyeari Eesti investeerimiskonto ja EMTA raporti võimalus selle kohaliku investori jaoks oluliselt praktilisemaks kui paljud välismaised platvormid. Maksu- ja Tolliamet kinnitab, et Lightyear Europe AS-ist saab investeerimiskonto raporti otse deklaratsioonile saata.

Kui tahad aga päevakauplemist teha, optsioonidega kaubelda või vajad väga spetsiifilisi väärtpabereid ja börse, siis vaataks pigem mõne professionaalsema kauplemisplatvormi poole.

Kas Lightyear tasub ära?

Meie arvame, et jah.

Lightyear teeb väga hästi ära selle, mida me ühelt investeerimisplatvormilt kõige rohkem vajame: raha saab lihtsalt kontole kanda, ETFide ostmine on tasuta, platvorm on mugav kasutada ning Eesti investeerimiskonto süsteemiga arvestamine on tehtud võimalikult lihtsaks.

Kõige tugevam argument Lightyeari kasuks pole meie arvates isegi üks konkreetne funktsioon. Pigem on see kogu pakett.

Ühelt poolt saad fintech platvormile omaselt lihtsa ja moodsa kasutajakogemuse, teisalt on tegemist Eesti Finantsinspektsiooni järelevalve all oleva investeerimisühinguga ning investeerimiskonto raporti saab saata otse EMTA-le.

Lightyear ei asenda iga investori jaoks Interactive Brokersit ega Eesti panka ja ei peagi seda tegema. Kui eesmärk on aga pikaajaliselt ETFidesse ja aktsiatesse investeerida, siis on meie hinnangul tegemist ühe parima variandiga, mida Eesti investor hetkel kasutada saab.

Korduma kippuvad küsimused